高盛：中国占据全球AI产业营收的16%，但全球基金经理只将手中1.2%的资金投向中国市场，建议做多中国AI价值链

截至7月9日收盘，高盛国市国市场迎来强势反弹，中国占据只将值链全市场同指数费率最低的全球全球科创芯片ETF（588290）大涨9.01%，创业板人工智能ETF（159279）上涨4.7%。产业场建

个股表现亮眼

相关个股方面，营收议半导体与AI产业链表现强劲：
* 沐曦股份-U：上涨16.88%
* 华海清科：上涨16.61%
* 澜起科技：上涨15.64%
* 天孚通信：上涨10.51%
* 新易盛：上涨6.78%
* 中际旭创：上涨5.9%

资金面：亚洲AI板块轮动加速

消息面上，但的资多中亚洲AI板块资金出现明显轮动迹象。基金经理金投资金正从韩台存储及AI标的手中撤出，韩国股市大跌并步入技术性熊市，向中而恒生中国企业指数大幅反弹。高盛国市国多家外资机构近期调整持仓，中国占据只将值链其中高盛发布最新报告，全球全球建议投资者转向布局中国AI产业链。产业场建

高盛核心观点：估值错配，营收议配置严重不足

在题为《投资策略：做多中国AI价值链》的但的资多中报告中，高盛分析师指出以下关键数据：

1. 市值贡献偏低：自2022年底以来，全球人工智能相关上市公司总市值累计新增34万亿美元，但中国股票的贡献占比显著偏低。
2. 估值低估：当前中国AI板块总市值仅约4万亿美元，对比其自身产业优势而言，这一数字被严重低估。
3. 全球地位与配置反差：中国是全球人工智能生态不可或缺的一部分，约占全球人工智能相关市值和营收的10%/16%。然而，全球共同基金经理对其配置严重不足——截至2026年1月，他们仅将全球科技板块投资组合的1.2%配置于中国股票。

重点标的：长鑫存储潜力巨大

高盛着重提到了近期已获上交所IPO审批通过的长鑫存储。报告预测：
* 收入预期：2026年全年，长鑫存储的收入可能超过500亿美元。
* 增长轨迹：若目标实现，意味着自2023年以来该公司收入每年翻番以上，且2026年同比将增长6倍以上。
* 盈利加速：随着规模和盈利能力的双重提升，其盈利轨迹正在显著加速。

投资工具：科创芯片ETF（588290）

对于希望布局该赛道的投资者，公开资料显示科创芯片ETF(588290)具备以下优势：

• 紧密跟踪指数：紧密跟踪上证科创板芯片指数。
• 全产业链覆盖：覆盖芯片设计、制造、设备、材料、封测全产业链，共包含50只核心科创芯片标的。
• 重仓龙头：重仓寒武纪、澜起科技、中芯国际等国产半导体自主可控龙头。其中，寒武纪权重达12.1%，充分受益AI算力、晶圆涨价、先进封装产业红利。
• 费率优势突出：综合运作费率仅0.2%，为同指数费率最低标的。长期持有可有效压缩成本，助力投资者在兼顾强流动性基础的同时，以低成本把握芯片板块行情红利。

相关场外联接基金：
* A类：017559
* C类：017560

声明：以上信息仅供参考，不构成投资建议。入市有风险，投资需谨慎。